全球汽车行业史上最大规模！比亚迪闪电配售56亿美元

摘要： 港股历史上规模第二大的闪电配售项目出现。3月4日，比亚迪股份有限公司（港股简称“比亚迪股份”，以下简称“比亚迪”）发布公告称，公司和配售代理于3月3日收盘后订立了配售协议，拟以每股...

港股历史上规模第二大的闪电配售项目出现。

3月4日，比亚迪股份有限公司（港股简称“比亚迪股份”，以下简称“比亚迪”）发布公告称，公司和配售代理于3月3日收盘后订立了配售协议，拟以每股335.20港元配售1.298亿股新H股，募资约435.09亿港元，扣除佣金和估计费用后，配售所得款项净额预计约为433.83亿港元（约56亿美元）。

根据公告，此次配售代理由高盛（亚洲）、UBS AG Hong Kong Branch、中信里昂证券担任。

此次闪电配售是过去十年全球汽车行业规模最大的股权再融资项目，同时也是全球汽车行业有史以来规模最大的闪电配售项目，更是香港市场有史以来规模第二大的闪电配售项目，仅次于2021年美团通过增发和可转换债券筹集65.9亿美元资金的规模。

根据港股股市，此次配售融资，配股价较上一日收市价363.60港元折让约7.8%，配售股份相当于经扩大化后已发行H股的10.57%，及经扩大后总股份的约4.27%。

截至4日收盘，比亚迪股份跌6.77%，最新市值超9800亿港元。

比亚迪方面表示，配售为公司进一步提升技术实力、提速出海进程，亦通过吸引若干高质量机构投资者参与配售，进一步丰富公司股东基础。公司此次配售所得净额约433.83亿港元，拟用作集团研发投入、海外业务发展、补充营运资金以及一般企业用途。

本次交易中，有包括众多长线、主权基金、中东战略投资人在内的投资方参与。其中，阿联酋AI-Futtaim家族办公室作为战略投资者参与本次交易。

资料显示，AI-Futtaim企业集团成立于20世纪30年代，总部位于阿联酋，业务广泛，涵盖汽车、金融服务、房地产、零售和医疗保健等多个领域，与超过200个国际品牌在中东和东南亚地区的超过20个国家展开合作。此次交易完成后，双方计划在现有成功合作的基础上，迈入战略伙伴关系，在新能源汽车等领域深化协作。

比亚迪此次闪电配售，或许是因为现实需求。

汽车市场竞争激烈，技术创新是企业立足的根本。新能源汽车领域技术迭代迅速，无论是电池技术的续航提升、安全性优化，还是自动驾驶技术的智能化升级，都需要持续且大量的资金投入。

今年，比亚迪加速智能化布局，率先提出“整车智能”“全民智驾”战略，构建起“天神之眼”技术矩阵。

2月，比亚迪宣布旗下车型将全系将搭载高阶“天神之眼”智驾系统，首批21款车型稍后上市。公司表示，未来将持续在智能化领域进行研发投入，在新能源汽车行业下半场发展中把握重要机遇。

研发不断加码，投入资金也快速增长。根据财报，从2021年起比亚迪的全年研发投入就超过百亿元，至2024年前三季度，近四年时间，公司累计研发投入达704亿元。

此外，比亚迪还在加速海外市场布局，这也需要一大笔资金。

截至去年底，比亚迪新能源汽车已进入全球六大洲、100多个国家和地区，全年出口43.43万辆，约占总销量的10%。今年前两个月，公司已出口13.33万辆，海外销量占比超过21%，比例快速提升。

然而，随着海外市场需求的不断增长，比亚迪现有的海外产能布局急需加速，此次融资将有助于比亚迪加速海外产能建设以及海外渠道布局。

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