融创中国：拟配发7.54亿股，偿付约56亿元选择股票的境内债

摘要： 7月4日，融创中国（01918.HK）发布关于境内债务重组的公告。根据公告内容，境内债务重组方案经相关境内债券持有人会议审议通过后，融创房地产将安排境内债券持有人就其持有的境内债券...

7月4日，融创中国（01918.HK）发布关于境内债务重组的公告。

根据公告内容，境内债务重组方案经相关境内债券持有人会议审议通过后，融创房地产将安排境内债券持有人就其持有的境内债券在债券购回（ 即现金要约收购）、股票经济收益权兑付及以资抵债等重组方案选项中进行选择。

融创房地产已于2025年4月根据债券购回选项的安排以约8亿元购回金额约40亿元的境内债券。目前，就股票选项而言，根据境内债务重组的条款， 选择股票选项的每100元面值的境内债券可以获得对应的13.5股本公司股份的处置所得资金净额收益权。

融创中国表示，为了配合境内债务重组中的股票选项的有序实施，2025年7月3日，公司与特殊目的公司订立认购协议，据此，特殊目的公司有条件同意认购，而公司有条件同意配发及发行合共754468943股股份，相当于目前公司现有已发行股本约7.04%。

特殊目的公司处置该等股份所获资金净额等额的境内资金将用于偿付选择股票选项的境内债券持有人所持有的合计金额约55.88亿元的相关境内债券，认购股份将根据一般授权配发及发行。

从股权架构来看，此次发行股份后，融创中国董事长孙宏斌的持股比例将从25.59%降至23.9%。

融创中国表示，股份发行事项是为了配合境内债务重组中的股票选项的有序实施，集团将不会从股份发行事项获得任何款项。集团通过股份发行事项预计偿还合计金额约56亿元的债务，缓解了集团资金流动性压力，改善集团的财务状况，有助于集团长期的业务恢复。

资料显示，特殊目的公司为一家于英属维尔京群岛注册成立的有限公司，其全部已发行股本由晟嘉(BVI)持有。晟嘉(BVI)全部已发行股本由Conyers Trustee Services (BVI) Limited （以New Dawn Trust信托人身份）持有。Conyers Trustee Services (BVI) Limited为一家于英属维尔京群岛注册成立的有限公司，获英属维尔京群岛金融服务委员会发牌从事信托业务。New Dawn Trust是一个依据英属维尔京群岛法律成立的特殊目的信托，其没有实际受益人。该信托是为了实施境内债务重组中的股票选项，通过特殊目的公司持有认购股份而设立。